UniCredit successfully issued EUR 1.25 billion subordinated Tier 2 10NC5 bond

UniCredit S.p.A. wyemitował obligację subordinowaną Tier 2 o nominale 1,25 mld EUR z 10‑letnim terminem zapadalności i możliwością wykupu po 5 latach. Kupon wynosi 4,231% do maja 2031, a emisja odbyła się po cenie 100% przy spreadzie 130 bps nad mid‑swap. Zainteresowanie rynku było wysokie – zamówienia przekroczyły 2,9 mld EUR, a w emisji uczestniczyło ponad 150 inwestorów instytucjonalnych. Obligacja zostanie włączona do programu Euro Medium Term Notes i przyczyni się do zwiększenia Total Capital Ratio spółki.